Vix Index ตัวช่วยเพิ่มเติมสำหรับ Trader

บ้านเรา ณ ปัจจุบัน เริ่มมีการศึกษา และ วิจัยเรื่องโมเดลในการเทรด อันเนื่องมาจากการที่จะมีการเปิดสินค้าตัวใหม่ คือ Options ของ Set 50 แต่ คงไม่ต้องพูดถึงโมเดลกันแล้วนะครับ เพราะเนื่องมาจากมีการวิจัยทางวิชาการมากมาย พออยูแล้วในเวลานี้ เราจะมาว่าถึงการประยุกต์ใช้ประโยชน์จากความรู้กับคนที่เป็น Trader หรือนักเก็งกำไรอย่างไรดีกว่า  เครื่องมือตัวแรกเลยที่ช่วยเราได้มากได้ไม่ต้องไปนั่งทำโมเดลไรให้ยุ่งยากเลย นั่นคือ Vix index หรือที่บ้านเราอาจจะเรียกว่าดัชนีความกลัว หรือ อะไรก็แล้วแต่ เป็นที่รู้จักในบ้านเรากันมาพอสมควรแล้วเช่นกัน แต่ลักษณะการใช้อาจจะไม่แพร่หลายเท่า ดัชนีอ้างอิงตัวอื่น  เนื่องมาจาก นักเก็งกำไรในบ้านเราล้วนนิยมการหา Indicator ที่สามารถหาสัญญาณซื้อขายให้กับเรามากกว่า ยกตัวอย่างเช่น Indicator ทางเทคนิคต่างๆ แต่ Vix index นั้นมีส่วนช่วย Trader อย่างมากในการปรับเปลี่ยนโมเดลในการเทรด เนื่องจาก Vix index จะแสดงถึงการถ่วงน้ำหนักปัจจัยที่มีผลกระทบต่อตลาด นี่เป็นการประยุกต์ใช้แบบง่ายๆนะครับ เช่น การที่ Vix index มีค่าอยุ่ในระดับสูงกว่ามาตรฐานแล้วคือแถวๆระดับมากกว่า 20 ขึ้นไป บางคนอาจจะ Set ต่ำกว่านั้น หรือสูงกว่านั้นก็ได้ อันเนื่องมาจากปัจจัยของผู้คนในตลาดแต่ล่ะประเทศต่างกัน ซึ่งถ้าอยู่ระดับสูง แสดงว่าตลาดจะให้น้ำหนักกับข่าวร้ายมากกว่าข่าวดีนั่นเอง เช่น ให้ข่าวร้่าย 70 % ข่าวดี 30% หรือ ข่าวดีหุ้นขึ้น 3 จุด ข่าวร้ายหุ้นลง 7 จุดเป็นต้น ดังนั้น เราก็สามารถนำมาประยุกต์ในโมเดลของเราได้เช่นใช้โมเดลที่ให้ความสำคัญต่อข่าวร้ายมากกว่า เช่น E GARCH model เป็นต้น หรือถ้าเป็นเทรดเดอร์ทั่วๆไปอาจจะสนใจใน หรือคอยระวัง Sell signal ใน Indicator ของตัวเองมากเป็นพิเศษนั่นเอง

พอตลาดกลับสู่ภาวะปกติเราก็กลับมาใช้ Model ปกติ เป็นต้น โดยไม่ต้องให้น้ำหนักกับข่าวร้ายมากเกินความเป็นจริง นั่นเอง

(เราพยามที่จะประยุกต์วิชาการมาให้ใช้ประโยชน์ในสถานการณ์จริงให้ได้ใกล้เคียงและดูง่ายที่สุด หวังว่าคงพอเป็นประโยชน์บ้างนะครับ)

VIX index หาได้จาก http://indexindicators.com

Credit: http://topicstock.pantip.com/sinthorn/topicstock/2007/09/I5804787/I5804787.html